Liigu edasi põhisisu juurde

LHV ei toeta Internet Exploreri kasutamist, et kaitsta sind viiruste, pettuste ja teiste ohtude eest. Võid meie veebilehte Internet Exploreriga edasi kasutada, kuid palun arvesta, et kõik ei pruugi ootuspäraselt töötada. Palun kasuta internetipanka sisenemiseks ühte neist tasuta veebilehitsejatest: Chrome, Firefox või Edge.

LHV Pensionifond XS

10%
-10%
10%
10 aasta netotootlus
2
1
7
Riskiklass
21,18%
0%
100%
Investeerib Eestisse
2433
Investorite arv

Sobib kui

  • sul on pensionini aega vähem kui 3 aastat,
  • oled madala riskitaluvusega,
  • sinu eesmärgiks kogutud raha säilitamine ja kaotuse vältimine.
Selle fondiga on seotud tehing, mis jõustub
Vaata pooleliolevaid tehinguid
Minu portfellis
~
Sissemaksed suunduvad siia
Osakute kogus
Soetushind
Osaku NAV
Kasum/kahjum
Kasum/kahjum
Väärtus kokku

Kaotusi vältiv XS

  • Fondi XS vara investeeritakse vähemalt 80% ulatuses investeerimisjärgu krediidireitinguga võlakirjadesse, reguleeritud turul kaubeldavatesse rahaturuinstrumentidesse, hoiustesse, peamiselt eelnimetatud varadesse investeerivate teiste investeerimisfondide osakutesse või aktsiatesse ja muusse varasse.
  • Pensioniks kogutav raha püsib fondis XS stabiilsena. Investeerimisel järgime reitingupiiranguid, mis tulenevad konservatiivsele pensionifondile õigusaktidest.
  • Fondi pikaajaliselt eelistatuim varaklass on väikse riskiga võlainstrumendid.
...

Romet Enok

LHV fondijuht

„Võlakirjade hinnaliikumised hakkavad rahunema koos ootusega, et inflatsioonirisk on saadud kontrolli alla. Sellises keskkonnas pakuvad võlakirjad taas tootlust.“

Turu ülevaade

Suurimad investeeringud

Andmed on toodud 30.11.2024 seisuga

Suurimad investeeringud
Luminor 7.75% 08/06/20277,63%
Eesti Energia perpetual NC5.257,21%
German Treasury Bill 19/02/20256,04%
ALTUMG 1.3% 07/03/254,78%
German Treasury Bill 11/12/20244,34%
Bank Gospodarstwa Krajow 1.375% 01/06/254,33%
German Treasury Bill 19/03/20254,31%
France Treasury Bill 09/04/20254,30%
Kojamo 0.875% 28/05/20293,81%
BNP Paribas 2.5% 31/03/20323,45%

Suurimad Eesti investeeringud

Suurimad Eesti investeeringud
Luminor 7.75% 08/06/20277,63%
Eesti Energia perpetual NC5.257,21%
Coop Pank 5.0% 10/03/20322,90%

Varaklassid

Andmed on toodud 30.11.2024 seisuga.

Fondi info

Fondi info
Fondi maht (seisuga 30.11.2024)11 520 087 €
FondivalitsejaLHV Varahaldus
Omaosalus fondis40 000 osakut
Depootasu määr0.0439% (maksab LHV)
DepositooriumAS SEB Pank

Sisenemistasu: 0%

Väljumistasu: 0%

Valitsemistasu: 0,5040%

Edukustasu: puudub

Jooksvad tasud (sh valitsemistasu): 0,57%

Jooksvad tasud on esitatud viimase kalendriaasta, s.o 2023. a, kulude põhjal. Jooksvate tasude suurus võib aastati varieeruda.

November 2024: Kasvatasime otseinvesteeringute portfelli mahtu

Romet Enok, fondijuht

Möödunud kuul kasvatasime taas otseinvesteeringute portfelli mahtu, kui sõlmisime laenulepingu peamiselt Leedu ja Poola turule keskendunud kinnisvaraettevõttega Eastnine. Laenulepingu pikkus on kolm aastat ja pensionifondi teenitav intress 8,5% aastas. Eastnine kaasas samal ajal ka uut omakapitali ja tagatud laenuraha pankadest ning jätkas oma kasvuplaanide elluviimist Poola ärikinnisvara turul. Varem Eestiski investeeringuid omanud ettevõte on võtnud sihi eelkõige Poola turule ja pärast nüüdset suurtehingut moodustabki sealne vara enamuse kompanii portfellist.

Oktoober 2024: müüsime kaks märkimisväärset võlakirjapositsiooni

Romet Enok, fondijuht

Müüsime oktoobris kaks märkimisväärset võlakirjapositsiooni: Volkswageni ja Riigi Kinnisvara AS-i. Maailma börsidel on võlakirjade hinnad ulatuslikult kerkinud ja eriti kehtib see ettevõtete võlakirjade kohta.
Soetasime väga suures mahus börsivõlakirju 2022. aasta sügisel, kui turgudel valitses intressitõusu suhtes peataolek. Nüüd, hindade taastumise järel vähendame järk-järgult positsioone ning paneme fondi tagasi tuleva raha Saksa ja Prantsuse valitsuse lühiajalistesse võlakirjadesse. Uutest investeeringutest on kõige tõenäolisem järgmine tehing börsiväline otseinvesteering.

September 2024: Võlakirjad jätkasid tõusulainel

Romet Enok, fondijuht

Võlakirjad jätkasid septembris tõusutrendil ja peaaegu kõik olulisimad turud kogusid väärtust ligikaudu 1% jagu. Fondis XS jätkus meie suvise suurinvesteeringu, Eesti Energia võlakirjade võidukäik, kui väärtpaberi hind kerkis rohkem kui 2% võrra lisaks sellele, et intressi koguneb 7,875% aastatempoga.

Kui vaadata turgu laiemalt, siis on seal näha nii suur ootus, et Euroopa Keskpank kärbib ka edaspidi intresse (mis tähendab võlakirjade hinnatõusu), et atraktiivseid uusi investeerimisvõimalusi on äärmiselt raske leida. Pigem on portfellis järgmine tõenäolisem muudatus väärtpaberite müümine.

August 2024: Eesti Energia võlakirjad on alustanud tugevate tulemustega

Romet Enok, fondijuht

Euroopa võlakirjaturgudel liikusid augustis hinnad suhteliselt vähe. Investorid on endiselt seda meelt, et inflatsiooni aeglustumine lubab Euroopa Keskpangal ka edaspidi intressimäära langetada. Sellises seisus oli suurimate turgude kuutootlus 0,3–0,4%.

Fondis on hea hooga alustanud oma börsielu Eesti Energia võlakirjad, mis on alates väljastamisest juuli keskpaigas toonud fondile ligikaudu 3% ulatuses tootlust. Augustis vähendasime portfellis taas kulla osakaalu, sest kuld on aasta algusest kallinenud üle 20% ja olnud üks põhilisi positsioone, mis on taganud fondi tugeva tulemuse.

Juuli 2024: tegime uue suure investeeringu

Romet Enok, fondijuht

Fondil on värske väga suur investeering, sest me märkisime Eesti Energia uusi võlakirju. Väärtpaberite aastane intressimakse on 7,875% ja tõenäoliselt maksab Eesti Energia laenu tagasi ligilähedaselt viie aasta pärast. Lisaks pangalaenudele kaasas ettevõte raha võlakirjade vormis selleks, et lõpetada mahuka investeeringuplaani elluviimine. Kapitali nõudvad ehitustööd on käsil nii taastuvenergia, võrguteenuste kui ka kütuse ärisuunas.

Sellele vastukaaluks on fondis eelmisest kuust alates üks suur investeering vähem, sest müüsime ära Glencore’i pikad võlakirjad. Šveitsis asuva, kuid tõeliselt üleilmse haardega maavarade vahendaja võlakirjad olid üks meie märkimisväärsetest investeeringutest, mille tegime võlakirjaturgude peataoleku ajal 2022. aasta sügisel. Nüüdseks on turud taastunud. Seepärast eelistame taas riske vähendada ja kasvatada fondis raha osakaalu.

Kas maksimaalne risk on ikka optimaalne strateegia?
Andres Viisemann, LHV pensionifondide juht

Oktoober oli väärtpaberiturgudel suhteliselt rahulik kuu. Euroopa Keskpank alandas 17. oktoobril lühiajalisi intressimäärasid 0,25 protsendipunkti võrra. Kuna keskpanga otsus oli ootuspärane ning aktsiaturud olid selle juba sisuliselt hindadesse sisse arvestanud, siis turuosalised ei reageerinud sellele kuigi palju.

Kas teadsid, et III sammas on ainulaadne maksusoodustusega investeerimisvõimalus, mida toetab riik?

Loe lähemalt

Küpsised

Et pakkuda sulle parimat kasutajakogemust, kasutame LHV veebilehel küpsiseid. Valides "Luban kõik küpsised", annad nõusoleku kõikide küpsiste kasutamiseks. Tutvu küpsiste kasutamise põhimõtetega.

pirukas_icon